俄烏沖突持續(xù)，電子氣體“真”國(guó)產(chǎn)化勢(shì)在必行

去偽存真，告別“貼牌”

歐亞大陸腹地的俄烏沖突牽動(dòng)全球的心，經(jīng)濟(jì)、貿(mào)易的全球化也讓半導(dǎo)體這一全球分工的產(chǎn)業(yè)，成為副焦點(diǎn)。尤其在美國(guó)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì)SIA發(fā)表聲明，宣布對(duì)俄羅斯實(shí)施半導(dǎo)體禁運(yùn)，一些半導(dǎo)體大廠紛紛宣布加入制裁行動(dòng)之后，政治戰(zhàn)爭(zhēng)對(duì)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的沖擊已不可避免。

尤其是，俄烏均為半導(dǎo)體多項(xiàng)原材料主要產(chǎn)地，俄羅斯是鈀金的主要生產(chǎn)國(guó)，烏克蘭則是氖氣的主要出口國(guó)，生產(chǎn)全球70%的氖氣。因沖突發(fā)生在烏克蘭境內(nèi)，對(duì)烏克蘭工業(yè)生產(chǎn)進(jìn)程的影響更大，電子氣體市場(chǎng)將首當(dāng)其沖。

就在前幾日，光刻機(jī)巨頭ASML公司的CEO Peter Wennink表示正在為工廠使用的少量氖氣尋找其他來(lái)源。雖然ASML表示其使用的氖氣中只有不到20%來(lái)自烏克蘭，但依然受到了沖突帶來(lái)的影響。這對(duì)全球氣體市場(chǎng)的改變僅是開(kāi)始。

半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)用氣體被稱(chēng)為“工業(yè)血液”，是半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈中僅次于大硅片的第二大市場(chǎng)需求，在半導(dǎo)體用材料市場(chǎng)占比達(dá)到14%，全球市場(chǎng)規(guī)模約為每年60億美元。其主要分為電子大宗氣體和電子特種氣體兩大市場(chǎng)，市場(chǎng)份額大致五五開(kāi)。

用于制造半導(dǎo)體的電子大宗氣體主要有，氮?dú)?，氫氣，氬氣，氦氣，氧氣和二氧化碳等；電子特氣則更為復(fù)雜，包括氖氣、氪氣、氙氣等100余種。半導(dǎo)體制造占據(jù)了電子特氣超四成的市場(chǎng)需求，在晶圓生產(chǎn)環(huán)節(jié)中，電子特氣被廣泛應(yīng)用于離子注入、刻蝕、薄膜沉積、摻雜等工藝，是不可或缺的材料。

芯謀分析師溫旭認(rèn)為，強(qiáng)烈的沖突爆發(fā)會(huì)導(dǎo)致全球氖氣、氪氣、氙氣供應(yīng)的短缺，氣體驗(yàn)證周期等因素將使其他半導(dǎo)體制程的電子特氣供應(yīng)商無(wú)法及時(shí)補(bǔ)充，半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)氣體供應(yīng)將陷入緊缺，且主要廠商將轉(zhuǎn)向國(guó)際大廠供應(yīng)，導(dǎo)致國(guó)內(nèi)晶圓廠和封測(cè)廠用氣緊張加劇。

他進(jìn)一步解釋說(shuō)，在產(chǎn)能緊張的當(dāng)下，成熟制程環(huán)節(jié)尤其突出，俄烏地緣政治形勢(shì)將加劇產(chǎn)能緊張。俄烏沖突必將使烏克蘭電子特氣供應(yīng)量受到影響，這必將會(huì)擠壓中國(guó)半導(dǎo)體特氣供應(yīng)。俄烏開(kāi)戰(zhàn)有烏克蘭想加入北約的影響因素，而美國(guó)正是北約成員國(guó)之一。烏克蘭因戰(zhàn)爭(zhēng)導(dǎo)致特氣產(chǎn)量減少，必會(huì)優(yōu)先保證美國(guó)和歐洲等國(guó)的供給，中國(guó)供給排位勢(shì)必在后。加速?lài)?guó)內(nèi)企業(yè)驗(yàn)證、培育國(guó)產(chǎn)供應(yīng)商是國(guó)內(nèi)晶圓制造、封裝企業(yè)的必經(jīng)之路。電子氣體的國(guó)產(chǎn)化加速勢(shì)在必行。

除去沖突帶來(lái)的影響，電子氣體市場(chǎng)的格局本身也在悄悄改變。由于市場(chǎng)需求、國(guó)際政治、疫情、突發(fā)事件的多重影響，臺(tái)積電、三星電子、英特爾等晶圓制造巨頭將在全球建設(shè)近百座工廠，而每一家芯片制造工廠都離不開(kāi)電子氣體專(zhuān)業(yè)生產(chǎn)商的服務(wù)。氣體市場(chǎng)需求將有望大幅增長(zhǎng)。

但德國(guó)林德、空氣化工、法國(guó)液化空氣是前三大氣體制造商，這些外資龍頭氣體公司服務(wù)于各行各業(yè)，所涉及的業(yè)務(wù)種類(lèi)較多，在電子大宗氣體的業(yè)務(wù)萎縮的情況下，這些公司并不能為芯片制造廠商提供其所需的服務(wù)。

穩(wěn)定而優(yōu)質(zhì)的發(fā)展環(huán)境、快速提升的市場(chǎng)需求是國(guó)內(nèi)企業(yè)的“金鐘罩”。按照國(guó)內(nèi)廠商的計(jì)劃，在“十四五”期間，我國(guó)晶圓制造產(chǎn)線(xiàn)及產(chǎn)能將大幅提升，帶動(dòng)電子氣體市場(chǎng)需求快速增長(zhǎng)，國(guó)內(nèi)電子氣體企業(yè)將迎來(lái)難得的市場(chǎng)空間和拓展市場(chǎng)的契機(jī)。

雖然產(chǎn)業(yè)環(huán)境向好，但需要警惕的是，國(guó)內(nèi)氣體國(guó)產(chǎn)化之路也出現(xiàn)了一些亂象。

芯謀分析師王立夫指出，貿(mào)易型企業(yè)對(duì)技術(shù)自研型企業(yè)市場(chǎng)擠占情況，在電子氣體行業(yè)也較為明顯。用“茅臺(tái)”裝“五糧液”，然后說(shuō)自己產(chǎn)的“五糧液”和“茅臺(tái)”一樣好喝，這是自欺欺人。我們需要的是掌握核心技術(shù)的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)化，而不是貼牌式的國(guó)內(nèi)品牌替代。

他認(rèn)為，電子氣體作為工業(yè)的副產(chǎn)品，本應(yīng)該是中國(guó)的強(qiáng)項(xiàng)，而桎梏國(guó)產(chǎn)品牌發(fā)展的，則是上機(jī)驗(yàn)證的機(jī)會(huì)。根據(jù)芯謀調(diào)研，在氣體國(guó)產(chǎn)替代的過(guò)程中，新產(chǎn)品進(jìn)廠驗(yàn)證對(duì)所有廠商均有統(tǒng)一純度指標(biāo)要求。但由于部分表外雜質(zhì)及其實(shí)際影響未探明，故而驗(yàn)證成功與否以實(shí)際產(chǎn)品良率高低為第一指標(biāo)。國(guó)產(chǎn)氣體要想走向世界，首要的就是打開(kāi)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，從0到1的關(guān)鍵，就是要給國(guó)內(nèi)廠商提供更多上線(xiàn)跑量的機(jī)會(huì)。電子特氣行業(yè)單品市場(chǎng)容量小，開(kāi)發(fā)單一產(chǎn)品很難實(shí)現(xiàn)企業(yè)做大做強(qiáng)的目的，在應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化以及與國(guó)外大廠競(jìng)爭(zhēng)時(shí)也將處于不利境地。因此，收購(gòu)整合發(fā)展平臺(tái)型企業(yè)，或是未來(lái)行業(yè)發(fā)展的方向。

從技術(shù)和服務(wù)層面來(lái)講，電子氣體企業(yè)的Know-How在于制氣設(shè)備、氣體母體材料、氣體成品的研發(fā)與制造。氣體公司需要具備對(duì)客戶(hù)應(yīng)用需求的專(zhuān)業(yè)判斷力、整體技術(shù)方案的解決能力、方案可執(zhí)行的落地能力、長(zhǎng)期運(yùn)行的保障能力。這也是國(guó)內(nèi)電子氣體廠商需要苦練內(nèi)功的部分。

國(guó)內(nèi)氣體公司如何在核心環(huán)節(jié)實(shí)現(xiàn)完全突破仍然是前路坎坷。但無(wú)論是從產(chǎn)業(yè)環(huán)境，還是國(guó)際形勢(shì)上看，電子氣體的國(guó)產(chǎn)化發(fā)展已勢(shì)在必行。通過(guò)國(guó)內(nèi)晶圓制造企業(yè)與本土電子氣體公司的有效聯(lián)動(dòng)和合作，相信電子氣體必將為中國(guó)半導(dǎo)體的發(fā)展保駕護(hù)航。