全球半導(dǎo)體TOP 10 最新榜單，看看這次誰登頂？

來源：半導(dǎo)體行業(yè)觀察綜合自Gartner等

根據(jù) Gartner, Inc. 的初步結(jié)果，2021 年全球半導(dǎo)體收入增長(zhǎng) 25.1%，達(dá)到 5835 億美元，首次突破 5000 億美元的門檻。
Gartner 研究副總裁Andrew Norwood表示：“隨著全球經(jīng)濟(jì)在 2021 年反彈，整個(gè)半導(dǎo)體供應(yīng)鏈都出現(xiàn)了短缺，特別是在汽車行業(yè)。” “強(qiáng)勁的需求以及物流和原材料價(jià)格上漲共同推動(dòng)了半導(dǎo)體的平均售價(jià)（ASP）上漲，從而促進(jìn)了 2021 年的整體收入增長(zhǎng)?！?/span>
他進(jìn)一步指出，5G 智能手機(jī)市場(chǎng)也幫助推動(dòng)了半導(dǎo)體收入的增長(zhǎng)，2021 年的單位產(chǎn)量翻了一番以上，達(dá)到 5.55 億美元，而 2020 年為 2.5 億美元。美國對(duì)華為的制裁導(dǎo)致其他中國智能手機(jī) OEM 獲得份額并推動(dòng)了 5G 芯片組的增長(zhǎng)，高通、聯(lián)發(fā)科和思佳訊等供應(yīng)商成為其中的贏家。與此同時(shí)，華為芯片子公司海思的收入從 2020 年的 82 億美元下降到 2021 年的 10 億美元左右?！?/span>
三星電子自 2018 年以來首次從英特爾手中奪回頭把交椅，2021 年收入增長(zhǎng) 31.6%（見表 1）。其內(nèi)存收入在 2021 年增長(zhǎng)了 34.2%，與整個(gè)內(nèi)存市場(chǎng)的增長(zhǎng)率一致。英特爾在 2021 年以 0.5% 的增長(zhǎng)率跌至第二位，在前 25 名供應(yīng)商中增長(zhǎng)率最低。
Gartner表示，內(nèi)存再次成為表現(xiàn)最好的設(shè)備類別，這主要是由于超大規(guī)模云提供商增加了服務(wù)器部署以滿足遠(yuǎn)程工作、學(xué)習(xí)和娛樂需求，以及終端市場(chǎng)對(duì) PC 和超移動(dòng)設(shè)備的需求激增。其收入比 2020 年增加了 421 億美元，占 2021 年整體半導(dǎo)體收入增長(zhǎng)的 33.8%。
在內(nèi)存中，DRAM 表現(xiàn)最好，2021 年收入增長(zhǎng) 40.4%，到 2021 年將收入增加到 925 億美元。服務(wù)器和 PC 的強(qiáng)勁需求導(dǎo)致 DRAM 供不應(yīng)求，導(dǎo)致全年大部分時(shí)間均價(jià)達(dá)到兩位數(shù)。
值得一提的是，在前十的榜單中，AMD以64.4%的增長(zhǎng)幅度榮登增長(zhǎng)最快的榜首。這也幫助他們從去年的14名，躍居到前十。
01IC insights：今年將有17家半導(dǎo)體公司銷售超100億美元
IC Insights 正在為其將于 2022 年 1 月發(fā)布的第 25 版麥克林報(bào)告更新其對(duì) IC 行業(yè)的綜合預(yù)測(cè)和分析。
如圖所示，IC Insights預(yù)測(cè)，統(tǒng)計(jì)2021 年全球半導(dǎo)體（IC 和 OSD——光電、傳感器和分立器件）公司的銷售額，預(yù)計(jì)將有17 家公司營(yíng)收超過 100 億美元 。較之前增加了三家半導(dǎo)體公司，分別是AMD、NXP 和 Analog Devices。他們同時(shí)還列出了2021 年值得注意的“大型供應(yīng)商”名單。
這些大型供應(yīng)商包括 9 家總部位于美國的供應(yīng)商，3 家位于歐洲，2 家位于中國臺(tái)灣和韓國，1 家位于日本。該名單包括六家無晶圓廠公司（高通、英偉達(dá)、博通、聯(lián)發(fā)科、AMD 和蘋果）和一家純代工廠 (TSMC)。
總體而言，與 2020 年相比，大型供應(yīng)商 2021 年的銷售額預(yù)計(jì)將增長(zhǎng) 26%，比 2021/2020 年全球半導(dǎo)體行業(yè)預(yù)測(cè)的 25% 增長(zhǎng)高出 1 個(gè)百分點(diǎn)。
為了使同比增長(zhǎng)率比較更能反映實(shí)際增長(zhǎng)，銷售數(shù)據(jù)包括每家公司在 2020 年和 2021 年收購的半導(dǎo)體銷售額，無論收購何時(shí)完成。例如，ADI 公司于 2021 年 8 月 25 日正式完成了對(duì) Maxim 的收購交易。然而，IC Insights 將 Maxim 2020 年全年 IC 銷售額 23.54 億美元與 ADI 公司 2020 年半導(dǎo)體銷售額總計(jì) 81.27 億美元相加。此外，ADI 公司 2021 年第一季度的銷售額增加了 6.65 億美元，以構(gòu)成 Maxim 的 21 年第一季度收入，ADI 公司的第二季度銷售額又增加了 7.2 億美元，以反映該時(shí)期 Maxim 的半導(dǎo)體銷售額。自該交易于 8 月底敲定以來，即到 2021 年第三季度的三分之二左右，ADI 公司的 2021 年第三季度銷售額增加了 5 億美元。
預(yù)計(jì) 2021 年 17 家大型供應(yīng)商的增長(zhǎng)率將從 AMD 的 65% 到英特爾的 -1% 不等。預(yù)計(jì)四家公司——AMD、聯(lián)發(fā)科、英偉達(dá)和高通——今年的銷售額增長(zhǎng)將超過 50%。
預(yù)計(jì)三星 2021 年的半導(dǎo)體銷售額將接近 831 億美元，成為今年最大的半導(dǎo)體供應(yīng)商。在內(nèi)存市場(chǎng)復(fù)蘇和英特爾銷售業(yè)績(jī)相對(duì)平淡的推動(dòng)下，三星從 2021 年第二季度開始再次取代英特爾成為領(lǐng)先的半導(dǎo)體生產(chǎn)商（圖 2）。隨著 DRAM 市場(chǎng) NAND 閃存市場(chǎng)在 2021 年呈現(xiàn)強(qiáng)勁增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)三星 2021/2020 年銷售額將增長(zhǎng) 34%，并在今年領(lǐng)先排名第二的英特爾 75 億美元。
02IC Insights：今年IC市場(chǎng)增長(zhǎng)將創(chuàng)紀(jì)錄
IC Insights預(yù)計(jì)2021年IC市場(chǎng)增長(zhǎng)將達(dá)到26%，創(chuàng)下自2010年以來的最高增長(zhǎng)率。
圖1顯示了IC Insights在24年前開發(fā)的1Q/4Q IC市場(chǎng)方向指標(biāo)。該數(shù)字被標(biāo)記為"方向指標(biāo)"，因?yàn)閷?shí)際的1Q/ 4Q變化并不直接預(yù)測(cè)給定年份的最終年度IC市場(chǎng)增長(zhǎng)，而是更準(zhǔn)確地描述了與上一年相比年度IC市場(chǎng)增長(zhǎng)率的預(yù)期方向和強(qiáng)度。例如，2017年顯示1Q / 4Q增長(zhǎng)0%，IC市場(chǎng)年增長(zhǎng)率為25%，而2011年顯示1Q / 4Q增長(zhǎng)1%，但全年IC市場(chǎng)增長(zhǎng)率僅為1%，不同之處在于與上一年第一季度/ 4Q變化相比，第一季度/ 4Q的變化。
排除1985年和2001年IC行業(yè)嚴(yán)重低迷后的幾年，IC Insights認(rèn)為，1Q/4Q環(huán)比季度IC市場(chǎng)變化是未來IC市場(chǎng)年度變化方向和強(qiáng)度的良好指標(biāo)。該模型之所以是IC行業(yè)年增長(zhǎng)率方向的良好指標(biāo)，在于IC市場(chǎng)本身的季節(jié)性。鑒于IC行業(yè)典型的季度季節(jié)性模式，第一季度基本上建立了一個(gè)"基礎(chǔ)"，未來的季度IC市場(chǎng)增長(zhǎng)將在此基礎(chǔ)上建立。
總體而言，當(dāng)某一年度的第一季度/第四季度業(yè)績(jī)好于前一年第一季度/第四季度業(yè)績(jī)時(shí)，預(yù)計(jì)該年度的年增長(zhǎng)率將好于上一年。當(dāng)當(dāng)年第一季度/第四季度的表現(xiàn)比前一年更差時(shí)，情況通常相反。

從1984年到2020年，第一季度/第四季度IC市場(chǎng)的平均季節(jié)性環(huán)比降幅為2%。在2020年第一季度，IC市場(chǎng)與2019年第四季度相比下降了3%，略低于歷史平均水平。2021年/2020年4季度IC市場(chǎng)變化3%，遠(yuǎn)好于2020/2020年4季度IC市場(chǎng)變化的-3%。因此，IC Insights認(rèn)為，2021年IC市場(chǎng)的全年增長(zhǎng)率（26%）將遠(yuǎn)遠(yuǎn)好于IC市場(chǎng)在2020年增長(zhǎng)的13%。相反，由于2022年/2021年4季度IC市場(chǎng)預(yù)計(jì)將下降3%，IC市場(chǎng)方向指標(biāo)顯示2022年IC市場(chǎng)的增長(zhǎng)遠(yuǎn)低于2021年（2022年為11%，而2021年為26%）。如果2022年第一季度/2021年第四季度IC市場(chǎng)增長(zhǎng)意外上漲-3%，則可能需要將我們明年的11%預(yù)測(cè)上調(diào)。
值得注意的是，2020年1季度/2020年4季度IC市場(chǎng)總增長(zhǎng)3%，是自2011年以來IC市場(chǎng)首次出現(xiàn)正增長(zhǎng)（圖2）。如圖所示，自1984年以來的15個(gè)正面第一季度中，除了三個(gè)年份（圖表中為陰影）之外，其他所有年份都以IC市場(chǎng)全年強(qiáng)勁的兩位數(shù)增長(zhǎng)而告終。對(duì)于2021年，IC Insights目前預(yù)測(cè)IC市場(chǎng)將增長(zhǎng)26%，略高于自1984年以來IC市場(chǎng)24%的平均年增長(zhǎng)率，其中1Q / 4Q IC市場(chǎng)增長(zhǎng)為正。
盡管由于季節(jié)性因素，今年第一季度通常被認(rèn)為是"下降"季度，但積極的1Q/4Q IC市場(chǎng)并不罕見。在1984年至2021年的38年期間，IC市場(chǎng)出現(xiàn)了16次積極的1Q/4Q增長(zhǎng)（占42%的時(shí)間）。即使將時(shí)間跨度縮小到最近的2000-2021年時(shí)間框架，也有七次1Q/4Q IC市場(chǎng)變化是積極的。