中國芯片傳來重大利好！行業(yè)正迎來復蘇

據(jù)彭博社最新消息，美光科技表示，已與福建晉華集成電路有限公司達成全球和解協(xié)議。美光科技發(fā)言人在一封電子郵件中表示，“兩家公司將在全球范圍內(nèi)駁回對對方的投訴，并結束雙方之間的所有訴訟”，但拒絕透露更多信息和細節(jié)。

　　2017年，美光在美國起訴福建晉華及其臺灣合作伙伴聯(lián)華電子，指控兩家公司竊取其存儲芯片商業(yè)機密。此后，美國商務部將福建晉華加入《出口管理條例》的實體名單中，然而，美國司法部對福建晉華的處理懸而未決。

　　此番美光的表態(tài)對于福建晉華來說可能是一大利好，對于存儲芯片的發(fā)展也可能是一次良機。值得一提的是，存儲芯片行業(yè)正處于復蘇趨勢當中，相關的投資機會可能也在醞釀。

　　美光突然表態(tài)

　　美光科技表示，已與福建晉華集成電路有限公司達成全球和解協(xié)議。美光科技發(fā)言人在一封電子郵件中表示，“兩家公司將在全球范圍內(nèi)駁回對對方的投訴，并結束雙方之間的所有訴訟”，但拒絕透露更多信息和細節(jié)。福建晉華在辦公時間外沒有立即回復尋求置評的電子郵件。

　　幾個月前，中國方面因網(wǎng)絡安全問題禁止美光科技芯片進入“關鍵基礎設施”。美國也一直在與盟友合作，阻止中國獲得最先進的半導體和最新的芯片制造技術。

　　美光公司6月警告說，其與總部位于中國的客戶相關的銷售額中約有一半可能會受到影響，占其全球收入的“低兩位數(shù)百分比”。這家美國公司當時表示，其全球收入的約四分之一來自中國內(nèi)地和香港地區(qū)的業(yè)務。

　　美光似乎試圖緩和關系，今年年中，該公司承諾再投資43億元人民幣（6.02億美元）在西安建設其中國芯片封裝工廠。今年11月，美光總裁兼首席執(zhí)行官桑杰·梅赫羅特拉 (Sanjay Mehrotra) 在北京拜會了中國商務部部長王文濤。會見的地點為商務部，與會雙方共同探討了美光在中國的業(yè)務發(fā)展，以及此前宣布的西安工廠運營增資計劃。美光還為中國弱勢兒童群體開拓STEM教育和發(fā)展機會，并為中國洪澇災區(qū)捐款。

　　案件由來

　　2017年，美光在美國起訴福建晉華及其臺灣合作伙伴聯(lián)華電子，指控兩家公司竊取其存儲芯片商業(yè)機密。2018年10月30日，美國商務部以威脅美國國家安全為由將福建晉華集成電路有限公司加入《出口管理條例》的實體名單中，禁止美國公司向其出售軟件、技術和產(chǎn)品。

　　聯(lián)華電子也宣布，決定暫停為晉華開發(fā)技術。同時，與美光達成和解，美國檢察官同意撤銷經(jīng)濟間諜活動和共謀知識產(chǎn)權盜竊的嚴重指控。不過，司法部針對福建晉華的案件仍懸而未決。

　　此舉嚴重影響到福建晉華的發(fā)展。根據(jù)規(guī)劃，福建晉華的制造技術工作主要交由聯(lián)電進行，整體晉華項目的第1期，總計將投入53億美元，并將于2018年第3季正式投產(chǎn)，屆時導入32納米制程的12寸晶圓月產(chǎn)能，預計達到6萬片的規(guī)模。公司目標最終推出20納米產(chǎn)品，規(guī)劃到2025年四期建成月產(chǎn)能24萬片。但美光及美國商務部的行為無疑掣肘了福建晉華和整個存儲芯片的發(fā)展。

　　行業(yè)正迎來復蘇

　　此前不久，在內(nèi)存和硬盤已經(jīng)漲價的前提下，美光CEO梅羅塔認為，數(shù)據(jù)中心對于內(nèi)存和硬盤的需求激增，比消費級PC和智能手機還要強勁，可以抵消后者市場增速緩慢的問題。2024年將會是存儲行業(yè)反彈的一年，2025年美光可能會創(chuàng)造新的紀錄。

　　2023年12月21日，美光科技披露了截至11月30日的第一財季業(yè)績。財報顯示，2024財年第一季度美光科技收入為47.3億美元，分析師預期45.4億美元；上一季度為40.1億美元，環(huán)比增長 18%；去年同期為40.9億美元，同比增長16%。

　　在數(shù)據(jù)公布之后，美光科技連續(xù)兩個交易日大漲，整體漲幅近10%，并逼近歷史新高。

　　世界半導體貿(mào)易統(tǒng)計組織(WSTS)表示，展望2024年，全球半導體市場預計將達到5883億美元，高于今年春季預測的5760億美元，這一擴張預計將主要由覆蓋PC、服務器以及智能手機等應用的存儲領域所推動，預計到2024年將恢復至1200億美元，與上一年相比增長超過40%；預計幾乎所有關鍵類別，包括分立器件、傳感器、模擬芯片、邏輯芯片和MCU等，都將呈現(xiàn)個位數(shù)增長。

　　花旗表示，看好芯片行業(yè)全面復蘇趨勢，并將美光列為芯片行業(yè)首選股?；ㄆ鞂⒃摍C構對美光的目標股價從85美元上調(diào)至88美元，維持“買入”評級。Seeking Alpha匯編的數(shù)據(jù)顯示，華爾街分析師們予以美光的共識評級為“買入”，平均目標價達85.94美元，意味著未來12個月潛在上行空間達9%。

　　據(jù)臺灣電子時報此前報道，由于存儲漲價預期持續(xù)發(fā)酵，下游系統(tǒng)廠商采購力道漸趨積極，部分產(chǎn)品出現(xiàn)缺貨。上游存儲原廠減產(chǎn)后，整體供貨資源順序出現(xiàn)動態(tài)調(diào)整，優(yōu)先供貨自家品牌產(chǎn)品，對外NAND銷售比例下降。供應鏈稱，目前已有部分產(chǎn)品缺貨，客戶敲定第一波預訂單后，想再增加拉貨卻已買不到。還有封測廠商指出，從第三季度以來，存儲模組廠商急單陸續(xù)涌現(xiàn)，隨著行業(yè)價格持續(xù)看漲，四季度封測需求將持穩(wěn)或微增，整體訂單動能或?qū)⒑糜谌径取?/p>