Q2虧損近168億元！SK海力士擴大NAND減產(chǎn)！高端DRAM成增長亮點

7月26日消息，韓國存儲芯片大廠 SK 海力士在其最新公布截止6月30日的2023年第二季度財報，受益于人工智能 (AI) 的市場需求，帶動了存儲芯片的復蘇，使得第二季的虧損較上第一季減少。同時，為了加速NAND Flash庫存去化，SK海力士宣布擴大減產(chǎn)NAND Flash。

SK 海力士第二季度營收為 7.3059 萬億韓元，環(huán)比增長 44%，同比下滑 47%；營業(yè)虧損額達 2.8821 萬億韓元，環(huán)比增長 15%，同比由盈轉(zhuǎn)虧；凈虧損額達 2.9879 萬億韓元，環(huán)比下滑 16%，同比由盈轉(zhuǎn)虧（去年同期為盈利4.3萬億韓元）。2023 財年第二季度營業(yè)虧損率為 39%，凈虧損率為 41%。單季接近3萬億韓元（約合人民幣168億元）的凈虧損，超出了分析師預期的2.7萬億韓元凈虧損。

SK 海力士表示，第二季度 DRAM 和 NAND 的銷量都大幅增加，尤其是 DRAM 平均價格相比一季度有所提升，這對于營業(yè)收入增加產(chǎn)生了很大影響。

雖然隨著 PC、智能手機等消費類電子市場需求依舊疲軟，使得DDR4 等普通 DRAM 產(chǎn)品持續(xù)降價。但是，隨著以ChatGPT為代表的生成式AI的持續(xù)火爆，帶動了高性能AI芯片（包括CPU、GPU）出貨量的持續(xù)增長，這也使得配套的HBM（高帶寬內(nèi)存）的需求大漲。因為AI運算對數(shù)據(jù)吞度量有很高的需求，只有HBM內(nèi)存才可以滿足，通常HBM會和GPU、CPU封裝在一起。不過，HBM的價格比較昂貴，是傳統(tǒng)DRAM的2~3倍。此外，AI服務器對于高性能DDR需求也在增長。

SK海力士也表示，隨著以 ChatGPT 為代表的生成式 AI 市場的持續(xù)擴大，帶動面向人工智能服務器存儲芯片的需求迅速增長，特別是高帶寬內(nèi)存HBM3 和 DDR5 DRAM 等高端內(nèi)存產(chǎn)品銷售增加，使得第二季度的DRAM平均售價高于第一季度，整體的DRAM營收也大幅增長，從而推動二季度營業(yè)收入相比第一季度增加了44%，營業(yè)虧損也進一步收窄了15%。

在產(chǎn)能規(guī)劃方面，SK 海力士表示，2023 年上半年，由于全球經(jīng)濟景氣不佳，導致了存儲芯片市場需求下降，價格持續(xù)下跌。多數(shù)的制造商進行了減產(chǎn)（比如三星、鎧俠、美光等），也讓未售出產(chǎn)品的庫存損失大幅提升?，F(xiàn)階段，在 NAND Flash 的庫存去化速度相比DRAM更慢，因此SK 海力士決定擴大對于NAND Flash的減產(chǎn)幅度。

相比之下，SK 海力士將下半年的發(fā)力重點放到了更具增長潛力的高端DRAM和更高堆疊層數(shù)的NAND產(chǎn)品上。SK海力士計劃在三季度擴大 HBM3、高性能 DDR5 和 LPDDR5 DRAM 等用于 AI 服務器的內(nèi)存產(chǎn)品的銷售，預計相比二季度增長10%-15%。同時，下半年還計劃擴大基于 176 層 NAND Flash的 SSD產(chǎn)品的銷售，并準備批量生產(chǎn)238層的NAND Flash，從而加速改善下半年業(yè)績。

SK 海力士認為：“用于 AI 的服務器的內(nèi)存芯片需求強勢將在今年下半年得到延續(xù)，閃存芯片廠商的減產(chǎn)效果或?qū)⒅饾u明顯?！睘榇?，SK海力士將提升第五代 10 納米級（1b）DRAM 和 238 層 NAND 閃存的初期量產(chǎn)良率和質(zhì)量，在即將到來的市況好轉(zhuǎn)時快速提升量產(chǎn)比重。

SK 海力士財務擔當副社長（CFO）金祐賢表示：“雖然全公司的投資規(guī)模（資本支出）同比減少 50% 以上的基調(diào)沒有變化，但公司將利用通過經(jīng)營效率化確保的資金，針對今后主導市場的高容量 DDR5、HBM3 DRAM，持續(xù)投資擴大生產(chǎn)能力?！?/p>

“存儲器半導體市場以第一季度為低點，開始呈現(xiàn)恢復態(tài)勢。公司將以高性能產(chǎn)品技術(shù)競爭力為基礎，為快速改善業(yè)績作出努力?！苯鸬v賢補充說道。

值得注意的是，在快速增長的生成人工智能服務器所需的高帶寬內(nèi)存 (HBM) 領域，SK海力士一直是領頭羊。市場調(diào)研機構(gòu) TrendForce 的數(shù)據(jù)也顯示，2022年度，SK 海力士在 HBM 市場占有率高達50%， 其次是三星電子（40%）和美光科技（10%）。

雖然目前HBM在整個DRAM市場的比重僅為1%。但是SK海力士公司副總裁Park Myoung-soo預計，AI服務器內(nèi)存（包括HBM、DDR4和DDR5）在整個服務器內(nèi)存市場的份額將從今年的17%增加到5年后的38%，未來5年人工智能服務器效應帶來的新增DRAM需求將累計達到400億GB。

就SK海力士自身的AI服務器內(nèi)存的增長來看，之前有報道稱，SK海力士預計，其2024年HBM和DDR5的銷售額有望翻番。

編輯：芯智訊-浪客劍